Недвижимость с максимальной ставкой Lark 1500x750

Загрузите это фото Редактировать с помощью онлайн-редактора GIMP

Как определить целевую ставку капитализации

Большинство опытных инвесторов в недвижимость будут стремиться к достижению минимальной ставки капитализации (ставки капитализации) любой арендной недвижимости, которую они приобретают. В этой статье мы углубимся в то, что такое ставка капитализации, а также факторы, которые необходимо учитывать при определении идеальной ставки капитализации и выполнении расчетов для каждого дома, на который вы смотрите.

Что такое предельная ставка?

Проще говоря, уровень капитализации — это показатель, который инвесторы будут использовать для определения своей нормы прибыли или ROI (рентабельности инвестиций), если хотите. Он измеряется путем прогнозирования реалистичного потенциала чистого дохода от собственности на любой данный год. Он рассчитывается путем деления чистого операционного дохода на стоимость активов. В конце концов, у вас будет процент, который вы можете использовать для сравнения одной инвестиционной собственности с другой.

Большинство опытных инвесторов и покупателей жилья за наличные будут иметь в виду целевую ставку капитализации. Это может быть скромный процент или он может быть более агрессивным. Большинство покупателей в Сеть PropertyLark нацелены на ставку капитализации от 4 до 12%. Ваша цель может зависеть от вашего рынка (рынков), вашего бюджета, вашего опыта и ваших общих целей по доходу. Некоторым инвесторам может понадобиться меньше объектов недвижимости с более высокими ставками капитализации, в то время как другие купят больше объектов с более низкими ставками капитализации и заработают на более крупном инвестиционном портфеле.

Плюсы и минусы ставок капитализации

В конечном счете, предельная ставка полезна, когда вы хотите быстро сравнить два свойства. Это позволяет вам смотреть на относительные значения и нормы прибыли бок о бок. Если вы ищете несколько объектов недвижимости на одном рынке или с одинаковой стоимостью, вы можете использовать предельные ставки для обоих и определить, какая инвестиция является более разумной.

Хотя ставки капитализации могут быть полезны для быстрого анализа, они никогда не должны быть вашим единственным индикатором силы инвестиций в недвижимость. В конце концов, эти расчеты обычно не учитывают каждый отдельный фактор. Инфляция или дефляция, рост или убыток капитала, будущие денежные потоки и время — это те вещи, которые вы не всегда можете точно предсказать, и которые на самом деле не являются частью довольно простого уравнения ставки капитализации:

Ставка капитализации = Чистая операционная прибыль (NOI) / Текущая рыночная стоимость

Чистый операционный доход

Это годовой доход, который вы ожидаете получить от аренды недвижимости. NOI проведет некоторые собственные расчеты. Вы берете свой ожидаемый доход от аренды, а затем вычитаете расходы, которые потребуются для владения недвижимостью и управления ею в течение года (налоги на недвижимость, содержание, плата за управление недвижимостью и т. д.).

Текущая рыночная стоимость

Текущая рыночная стоимость довольно проста. Это текущая стоимость имущества, основанная на текущих рыночных ставках.

Текущая стоимость по сравнению с ценой покупки

Некоторые эксперты по инвестициям скажут, что вы можете заменить текущую рыночную стоимость фактической ценой покупки. Это может сработать в самом начале покупки, когда вы сравниваете два объекта недвижимости, которые вы думаете о покупке. Тем не менее, предельные ставки следует устанавливать ежегодно (пока вы владеете недвижимостью), чтобы учитывать более высокие эксплуатационные расходы, повышение стоимости недвижимости, повышение арендной платы и другие факторы. Вы можете обнаружить, что то, что было хорошим вложением в первый год, не является отличным вложением в пятый год, и, возможно, пришло время двигаться дальше. Более того, вы можете увидеть, как ставка капитализации ваших лучших инвестиций год за годом растет.

Очевидно, что существует множество переменных, которые могут учитываться при расчете ставок капитализации и сравнении одной сдаваемой в аренду недвижимости с другой. Эти цифры — отличный способ сравнить инвестиции, но они никогда не должны быть вашим единственным инструментом для принятия решений. Гораздо больше уходит на принятие важных инвестиционных решений и определение того, какую недвижимость лучше всего купить.

Преимущество PropertyLark Analytics

Одним из преимуществ сети покупки жилья PropertyLark является то, что у нас есть специальное программное обеспечение и опытные инвесторы в нашей команде, которые рассчитывают ставки капитализации и анализируют множество различных факторов. Именно так мы определяем превосходную инвестиционную недвижимость, которую мы передаем нашим квалифицированным покупателям. Чтобы узнать больше о нашем процессе или подать заявку на участие в сети закупок PropertyLark, свяжитесь с нами сегодня.